Iran annonce un cessez-le-feu, les actions atteignent un plus haut d’un mois, le pétrole en baisse de 15 % : Qu’est-ce qui fait bouger les marchés ce mercredi ?7 min de lecture

Les actions américaines ont grimpé à des niveaux d’un mois ce mercredi, alors qu’un cessez-le-feu temporaire entre les États-Unis et l’Iran a entraîné l’effondrement des prix du pétrole le plus important observé depuis des années. Cet apaisement des tensions sur l’énergie a permis de diminuer les inquiétudes liées à l’inflation, ce qui a donné le coup d’envoi d’un vaste rallye de soulagement qui a profité à des secteurs aussi variés que l’aérien et les semi-conducteurs.

• Les actions de l’ETF State Street Energy Select Sector SPDR sont en baisse. Pourquoi les actions de l’XLE sont-elles en baisse ?

Le président Donald Trump a déclaré sur Truth Social que l’Iran « avait traversé ce qui allait être un changement de régime très productif » et a promis « qu’il n’y aurait pas d’enrichissement d’uranium », ajoutant que plusieurs des 15 points de négociation avaient été approuvés et que les États-Unis travailleraient avec Téhéran pour un allègement des tarifs douaniers et des sanctions.

La séance n’a pas été sans turbulences. Le ministre iranien des Affaires étrangères, Abbas Araghchi, a indiqué qu’il faudrait encore faire preuve de sérieux de la part des États-Unis pour parvenir à une stabilité durable, tandis qu’un rapport en début de matinée faisant état d’une attaque contre le pipeline vital est-ouest de l’Arabie saoudite a mis à l’épreuve le sentiment de risque. L’Iran a également indiqué que les frappes israéliennes au Liban effectuées après le cessez-le-feu déclencheraient une forte réponse.

À la mi-journée à New York, le pétrole brut WTI avait chuté de 15,9 % pour se situer à environ 95 dollars le baril – sa plus forte baisse en une session depuis avril 2020 – suite à l’accord de l’Iran sur la réouverture du détroit d’Hormuz, qui a éliminé une prime géopolitique importante qui s’était accumulée sur les marchés de l’énergie au cours des cinq semaines de conflit.

Le pétrole brut Brent a quant à lui chuté de 13,3 %, pour se stabiliser autour de 94,70 dollars le baril.

Le rendement des obligations du Trésor américain à 10 ans a chuté d’environ trois points de base pour s’établir à 4,27 %, soit son plus bas niveau depuis environ trois semaines, la chute des prix du pétrole ayant atténué les attentes en matière d’inflation.

Les marchés estiment désormais que la Fed a environ 35 % de chances de procéder à une réduction de ses taux d’intérêt d’ici la fin de l’année, contre un risque quasi nul en début de semaine.

Sur les marchés boursiers américains, les gains sont généralisés et dominés par les secteurs de la technologie, de l’industrie et des biens de consommation discrétionnaires – précisément les secteurs les plus sensibles à la baisse des prix du pétrole, à la chute des rendements et au rebond de l’appétit pour le risque.

Le S&P 500 a grimpé à 6 783, soit une hausse de 2,5 %, atteignant son plus haut niveau depuis environ un mois. Sandisk Corp. (NASDAQ:SNDK) et Carnival Corp. (NYSE:CCL) ont tous deux grimpé de plus de 10 %, en tête de la tendance au sein du S&P 500.

Le Dow Jones Industrial Average a bondi de 1 298 points, ou 2,8 %, pour atteindre 47 882. Sherwin-Williams Co. (NYSE:SHW), Caterpillar Inc. (NYSE:CAT) et Home Depot Inc. (NYSE:HD) ont mené les gagnants du Dow, avec des progrès respectifs de 6,9 %, 6 % et 5,8 %.

Le Nasdaq 100 a progressé de 3,1 % pour atteindre 24 951. Parmi les actions des Magnificent Seven, Alphabet Inc. (NASDAQ:GOOGL) et Meta Platforms Inc. (NASDAQ:META) ont tous deux gagné 3,7 %, Meta lançant également son premier modèle d’IA de son groupe de recherche en superintelligence, ajoutant un catalyseur propre à l’entreprise dans ce rebond technologique. Amazon.com Inc. (NASDAQ:AMZN) a ajouté 3,7 %, tandis que NVIDIA Corp. (NASDAQ:NVDA) a progressé de 2,1 % et Microsoft Corp. (NASDAQ:MSFT) a avancé de 1,7 %.

Le Russell 2000 a grimpé de 3,1 %, les petites capitalisations menant les gains alors que la rotation vers le risque s’est élargie aux actions nationales sensibles aux taux d’intérêt.

L’or au comptant a progressé de 1,0 % pour atteindre 4 756 dollars l’once, tandis que le Bitcoin (CRYPTO: BTC) est resté stable à 71 000 dollars.

Performances des grands indices américains ce mercredi

Selon la plateforme Benzinga Pro :

• Le Vanguard S&P 500 ETF (NYSE:VOO) a gagné 2,5 %.
• Le SPDR Dow Jones Industrial Average ETF Trust (NYSE:DIA) a progressé de 2,8 %.
• Le Invesco QQQ Trust (NASDAQ:QQQ) a grimpé de 3,1 %.
• L’iShares Russell 2000 ETF (NYSE:IWM) a progressé de 3,1 %.

Explosion dans le secteur aérien, sursaut des semi-conducteurs et coup dur pour le secteur de l’énergie

Le Energy Select Sector SPDR Fund (NYSE:XLE) a été le grand perdant de la session, chutant d’environ 4 % alors que les majors du pétrole et du gaz ont absorbé toute la force du cessez-le-feu qui a provoqué l’effondrement du prix du pétrole.

Le SPDR S&P Oil & Gas Exploration & Production ETF (NYSE:XOP) est en tête des perdants de l’industrie avec une baisse de 6,2 %.

Exxon Mobil Corp. (NYSE:XOM) a chuté de 6,1 % pour atteindre 153,92 dollars, ConocoPhillips (NYSE:COP) a perdu 6 % pour s’établir à 123,92 dollars et Chevron Corp. (NYSE:CVX) a reculé de 5,7 % pour atteindre 189,94 dollars – les trois noms les plus durement touchés du complexe énergétique à grande capitalisation.

Les compagnies aériennes ont fait partie des plus grands gagnants de la journée, avec le U.S. Global Jets ETF (NYSE:JETS) en hausse de 6,7 % alors que l’effondrement des coûts du carburéacteur a fait bondir les marges du secteur. Delta Air Lines Inc. (NYSE:DAL) a dominé le secteur avec un gain de 12 % après que la compagnie aérienne eut annoncé des résultats trimestriels supérieurs aux attentes, créant un puissant double catalyseur de fondamentaux solides et d’effondrement des coûts des intrants.

Le Technology Select Sector SPDR Fund (NYSE:XLK) et le Consumer Discretionary Select Sector SPDR Fund (NYSE:XLY) sont à égalité pour la première place parmi les secteurs du S&P 500, avec une hausse d’environ 3 % chacun, aux côtés du Industrials Select Sector SPDR Fund (NYSE:XLI).

Le VanEck Semiconductor ETF (NASDAQ:SMH) a bondi de 5,3 % alors que l’appétit pour le risque est revenu à des noms liés à l’IA. Intel Corp. (NASDAQ:INTC) a grimpé de 9,3 %, Lam Research Corp. (NASDAQ:LRCX) a progressé de 9,1 %, Applied Materials, Inc. (NASDAQ:AMAT) a gagné 8,6 % et Micron Technology, Inc. (NASDAQ:MU) a gagné 7,8 %.

Le Industrials Select Sector SPDR Fund a été soutenu par General Electric Co. (NYSE:GE), qui a grimpé de 7,4 %, et Emerson Electric Co. (NYSE:EMR), en hausse de 7,1 %. 

L’iShares U.S. Home Construction ETF (BATS:ITB) a bondi de 5,6 % alors que la chute des rendements du Trésor a fait grimper les évaluations des constructeurs de maisons, tandis que le VanEck Gold Miners ETF (NYSE:GDX) a ajouté 4,2 % alors que les sociétés minières d’or ont profité de l’avance quotidienne de 1 % du métal et de la chute des prix du pétrole.

Les 5 plus fortes hausses de la journée (Russell 1000)

Les 5 plus fortes baisses de la journée (Russell 1000)